Slovenskí investori údajne zaostávajú za rastom inflácie. Vyplýva tak z najnovšieho výskumu investičnej spoločnosti WOOD & Company, ktorý skúmal obdobie zhodnotenia od roku 2017.
Analýza je založená na tzv. indexe slovenského investora, ktorý pozostáva z údajov 100 najväčších podielových fondov uvedených v rebríčku Slovenskej asociácie správcovských spoločností.
Napriek tomu, že bežným investičným aktívam, ako akcie či zlato sa v priebehu tohto časového horizontu pomerne slušne darilo, priemerný investor si prišiel len na kumulovaný výnos 15,3%. Jedná sa o výrazne znehodnotenie úspor ak do rovnice započítame kompenzáciu inflácie, ktorá súčasne za rovnaké obdobie stúpla o 40,5%.
Rok 2021 bol unikátnym rokom. V ňom priemerný investor výnimočne porazil infláciu aspoň o nižšie jednotky percent. Pokiaľ sa jedná o samostatné podielové fondy, akciový bol jediný, ktorý si udržal krok s rastom cien a doručil kladnú návratnosť.
Najhoršie paradoxne dopadli dlhopisové fondy, ktoré napriek ich garancii bezpečnosti za infláciou zaostávali o desiatky percent. Realitné fondy, medzi Slovákmi veľmi obľúbený investičný nástroj, do roku 2021 stabilne porážali mieru inflácie.
Na celkových aktívach však naďalej majú najväčší podiel zmiešané fondy (mierne pod 50%). Smutnou správou pre investorov však je, že ich návratnosť v rámci vyššie zmieneného úseku v podstate stagnovala.
Možno aj tieto čísla sú jedným z dôvodov, prečo mnohí radšej inklinujú k zhodnocovaniu peňazí na „vlastnú päsť” za vidinou vyššej flexibility a atraktívnejších ziskov a siahajú po investíciach vo vlastnej réžii, napríklad cez brokerov a v podobe pasívneho investovania napríklad do akciových indexov cez ETF.
Prečo sú indexové fondy ako S&P500 čoraz populárnejšie? Odpoveďou je „pasívne investovanie“
Zdroje: wood.sk
Top brokeri
